ING, cea mai mare bancă listată din Olanda, va primi 10 miliarde de euro de la guvernul olandez, după ce instituția financiară a anunțat că va raporta prima pierdere trimestrială din istoria grupului, devenind astfel cel mai recent exemplu de bancă europeană care a apelat la ajutorul statului.
Grupul va emite titluri în valoare de 10 miliarde de euro pentru statul olandez, care va avea o poziție similară celor deținute de acționarii obișnuiți. Tranzacția nu va micșora capitalul acționarilor.
Totuși, ING are stimulente puternice pentru a rambursa creditul, având în vedere cuponul de cel puțin 8,5% și dreptul de a răscumpăra acțiunile în orice moment, la 150% din prețul de emitere sau de transformare a acestora în titluri obișnuite.
ING a încercat astfel să-și consolideze capitalul și să restabilească încrederea investitorilor, după ce prețul acțiunilor a pierdut 27,5% din valoare în ședința de tranzacționare de vineri, iar grupul a anunțat că va raporta prima pierdere trimestrială din istorie, întrucât a fost afectat de criza din sectorul de creditare.
Investiția guvernului olandez va conduce la majorarea rata capitalului de bază a operațiunilor din sectorul bancar, la consolidarea situației contabile a diviziei de asigurări și la reducerea raportului datorii la capital. Infuzia de capital va conduce la majorarea ratei capitalului de bază a ING la 8%, cu mult peste ținta de 6% recomandată pentru sectorul de profil și la reducerea ratei dintre datorii și capital de la 15% la 10%.
Tranzacția, care presupune și numirea de către stat a doi membri în consiliul de supraveghere al ING, va fi încheiată până la 12 noiembrie, atunci când banca va prezenta rezultatele trimestriale.
„Această tranzacție este comercială și are ca scop atragerea de capital de pe piață. Nu a fost determinată de rezultatele financiare sau de pierderile estimate pentru Q3 2008. În ultimele două săptămâni, ING a analizat opțiunile pe care le are la dispoziție privind o injecție de capital, iar facilitatea oferită de guvernul olandez a fost cea mai avantajoasă în termeni pe preț, dar și datorită faptului că tranzacția nu diluează drepturile acționarilor și nu oferă drept de vot”, a declarat, luni, directorul general al ING Bank România, Mișu Negrițoiu, într-un comunicat al băncii.
Grupul ING va utiliza o sumă de cinci miliarde de euro din veniturile obținute din tranzacție pentru a majora capitalul ING Bank, iar două miliarde de euro vor fi destinate întăririi bilanțului afacerilor din asigurări. Restul de trei miliarde de euro va fi folosit pentru a reduce raportul dintre datorii și capital al grupului de la 15% la aproape 10%.
Cuponul aferent titlurilor emise este plătibil doar dacă un dividend, interimar sau final, este plătit cu acțiuni obișnuite în anul financiar precedent datei înscrise pe cupon. Valoarea cuponului anual pentru o acțiune va fi de cel puțin 0,85 euro sau o sumă egală cu 110% din dividendul plătit pentru acțiuni obișnuite pentru acest an, 120% pentru anul viitor și 125% începând cu 2010.
Guvernele din întreaga lume au acordat fonduri de miliarde de dolari pentru a ajuta la stabilizarea băncilor locale. Guvernul olandez a alocat, în cadrul programului coordonat la nivelul Uniunii Europene pentru stabilizarea sectorului financiar, 20 miliarde euro pentru infuzii de capital în bănci.
Majoritatea companiilor financiare olandeze de dimensiuni mai mici decât ING au indicat că nu intenționează să utilizeze fondurile de stat.
Guvernul olandez a cheltuit, până în prezent, aproape 5% din PIB pentru a ajuta băncile locale, incluzând și cele 16,8 miliarde de euro alocate pentru naționalizarea parțială a grupului Fortis.
„Condițiile de pe piață s-au schimbat în ultimele două săptămâni, iar așteptările privind nivelul capitalului s-au modificat în urma infuziilor masive de capital realizate în instituțiile financiare din întreaga lume. Am acceptat consecințele situației și salutăm sprijinul statului olandez”, a declarat directorului general al ING, Michel Tilmant.
De asemenea, grupul financiar olandez a anunțat că va vinde divizia de asigurări de viață din Taiwan către Fubon Financial, pentru 600 milioane de euro.
„ING este afectat de criza financiară globală și are nevoie de a ajusta alocarea activelor în cadrul grupului. Din acest motiv am avut o șansă, am cumpărat o companie bună la un preț rezonabil”, a declarat președintele Fubon, Victor Kung.
Grupul olandez are o valoare de piață de 15,3 miliarde de euro, calculată pe baza prețului acțiunilor de la închiderea ședinței de vineri.
ING a anunțat, vineri, că anticipează că va înregistra o pierdere netă de circa 500 milioane de euro în trimestrul al treilea, primul rezultat negativ raportat de grup de la înființare, în anul 1991. Rezultatele financiare ale ING au indicat inițial că grupul este mai rezistent la criza financiară decât multe bănci concurente, până în prezent.
